É uma mulher inteligente, aparentemente bem de vida e que vive num condomínio de luxo na Florida. Reformada, com um estilo de vida ativo, envolvida em muitas actividades com os seus amigos, doando-se à sua igreja, comunidade e instituições de caridade locais. Ela fez tudo bem, pelo menos apropriado para a sua criação, tempo e lugar na sua vida.
Não esquecer
Era a esposa amorosa de um executivo de uma empresa automóvel. Mantinha uma casa deslumbrante, divertia-se luxuosamente e dava festas ao marido e aos colegas de trabalho dele. Estava sempre presente para os filhos, era ativa na comunidade, ou seja, vivia o sonho americano. Mas debaixo da superfície havia medo, incerteza e dor. O que é que está a acontecer aqui, como é que isso aconteceu e será que ela se pode salvar? Porque é que ela está agora a viver um pesadelo, sem culpa própria?
Há várias razões, porque a sua vida foi e é complexa. Mas no topo da lista está o facto de ela ter confiado inteiramente no marido para tomar todas as decisões financeiras durante os anos que passaram juntos. Afinal de contas, ele tinha um MBA e era um mago das finanças. Dirigia a divisão financeira do fornecedor e tinha uma carreira de grande sucesso. Mas ele fez algo de que não dependia nem pretendia fazer.
Ter em conta
Ele morreu, mas deixou-lhe um conjunto considerável de recursos de investimento, um seguro de vida e uma boa residência, aparentemente mais do que suficiente para ela manter um modo de vida confortável. Mas havia duas coisas cruciais que lhe faltavam. Ela não tinha um Q.I. financeiro elevado e não tinha um consultor financeiro de confiança. Ter um destes dois poderia tê-la protegido, mas infelizmente não ter nenhum contribuiu para algumas decisões pouco sensatas, que acabaram por resultar em graves dificuldades financeiras mais tarde.
Após a morte do marido, mudou-se para a Florida, comprou um condomínio de luxo e fez novos amigos e actividades. Como os seus recursos eram amplos, conseguiu obter rendimentos que lhe permitiram manter o seu estilo de vida. O seu consultor financeiro, que ela mantivera por causa da relação com o marido, aconselhou-a em breve a fazer alterações na sua carteira de investimentos, alterações essas que, segundo ele, poderiam ser benéficas para ela. Com o seu acordo, mas também com falta de compreensão, a sua carteira de investimentos começou rapidamente a assemelhar-se aos índices NASDAQ e tecnológicos voadores do final da década de 1990.
Desde que a economia estivesse a crescer, tudo parecia bem. Ela estava a fazer levantamentos mensais substanciais da sua carteira e os seus saldos continuavam a crescer. Mas, depois, as coisas começaram a correr mal. O mercado começou a desvanecer-se em 2000 e as suas contas começaram a cair a pique. Em 2000, o mercado começou a desvanecer-se e as suas contas começaram a cair vertiginosamente. Começou a preocupar-se, mas o seu consultor disse-lhe: "Não te preocupes, querida, o sector recupera sempre a longo prazo. Vou estar atento a isso por ti". E de vez em quando, durante os anos seguintes, o mercado recuperava, pelo menos temporariamente.
É bom saber
Mas não regressou ao seu nível anterior. Ela optou por confiar no seu consultor e o seu saldo continuou a desvalorizar-se. Nas três décadas seguintes, com os levantamentos contínuos e as quedas do mercado, perdeu mais de 50% do seu dinheiro! Quando a conheci, no final de 2002, ela estava numa pilha de nervos e não sabia para onde se virar. Devido à sua nova desconfiança em relação aos consultores financeiros, ela trouxe o filho para a nossa reunião. Depois de uma longa discussão, concordei em examinar a sua situação e, numa outra reunião, apresentar um relatório completo por escrito, incluindo recomendações para ajudar a dar a volta à situação.
Depois de uma avaliação cuidadosa, dois pormenores saltou-me à vista. Primeiro e mais óbvio, a sua carteira de investimentos era completamente inadequada para as suas necessidades e situação de vida. Os seus principais objectivos eram a segurança dos fundos e rendimentos mensais suplementares, mas a sua carteira era constituída principalmente por acções e fundos de investimento em telecomunicações e tecnologia. Mas havia mais. As despesas da sua carteira eram enormes! O consultor financeiro, e utilizo o termo de forma vaga neste caso, tinha "diversificado" a sua carteira em seis empresas distintas de fundos mútuos de carga inicial (comissões), embora cada empresa tivesse toneladas de fundos da sua própria marca.
Nota final
Isto teve o infeliz resultado de lhe custar comissões muito mais elevadas do que o necessário. As empresas de fundos de carga têm o que se designa por pontos de rutura em diferentes níveis de investimento. Por exemplo, a comissão pode ser de 5% nos primeiros $25.000 gastos, 3% nos $75.000 seguintes e apenas 1% acima de $100.000. Ao repartir a sua conta por tantas empresas financeiras, não obteve todas as vantagens destes encargos reduzidos de algumas delas. Por conseguinte, os seus custos globais de comissões foram muito mais elevados do que seria de esperar. Naturalmente, o seu consultor beneficiou destes encargos mais elevados porque as suas comissões estavam diretamente ligadas a eles. Tal como prometido, voltei a contactar a cliente com o meu relatório e a minha recomendação de ação, que incluía uma modificação radical da sua carteira para satisfazer as suas necessidades de rendimento e reduzir substancialmente o risco. Em alternativa, apresentei o nosso programa de gestão de activos baseado em comissões, com base nos seus objectivos de segurança do capital e de geração de rendimentos. Nessa altura, o filho dela interveio e anunciou que não era necessário outro consultor financeiro e que ele a ajudaria.